Взаимосвязь прибыли и рентабельности кредитной организации, их характерные особенности

Основной целью деятельности кредитной организации является максимизация прибыли при её стабильном, устойчивом, длительном функционировании и прочных позициях в банковском бизнесе.

При этом показатель прибыли служит главным показателем результативной работы банков.

Замечание 1

Объёмы полученной банками прибыли или убытков отражает результативность всех активных и пассивных операций. Поэтому определение финансового результата деятельности банка, её составляющие и факторы, влияющие на изменение динамики, занимают одно из главных мест при анализе работы коммерческих банков.

Размеры прибыли зависят в основном от объёмов полученных доходов и сумм произведенных расходов.

Замечание 2

Прибыль в течение текущего года определяется по балансу банка расчётным путём как разница между доходами и расходами банка. По окончании финансового года (после составления годового бухгалтерского отчёта) на отдельном балансовом счёте отражается прибыль прошлого года, которая на годовом собрании распределяется по направлениям, утверждаемыми акционерами (участниками) банка.

Утверждённый независимыми аудиторами размер чистой прибыли служит базой для роста и обновлений имущества банков, увеличения размера собственного капитала, который гарантирует стабильное финансовое положение и ликвидность баланса, обеспечивает соответствующий уровень дивидендов, способствует повышению качества банковских продуктов и услуг.

Объемы, структура и изменение динамики прибыли кредитной организации анализируются по различным направлениям. К ним можно отнести:

• анализ объёмов прибыли за текущий год;
• расчёт и анализ балансовой прибыли и её структура;
• анализ величины чистой прибыли;
• направления использования чистой прибыли;
• анализ размера прибыли, получаемый каждым структурным подразделением;
• прибыльность главных направлений банковской деятельности и др.

В практической деятельности анализ уровня прибыли банков предусматривает три метода:

1. Проведение структурного анализа источников прибыли;
2. Анализ факторов, влияющих на прибыль (факторный анализ);
3. Изучение системы применяемых финансовых коэффициентов.

Размеры прибыли и их структура, несмотря на важность данного показателя, иногда не показывает всей картины об уровне эффективности деятельности банков. Завершающий этап анализа прибыльности банков предусматривает расчёт их рентабельности или нормы прибыли.

Определение 1

Общим экономическим смыслом показателей рентабельности является то, что они обосновывают прибыль, полученную банком с каждого израсходованного (собственного и привлечённого) рубля.

Показатели рентабельности коммерческого банка

Существуют различные показатели рентабельности.

При расчёте общего уровня рентабельности (Rобщ) появляется возможность оценивать общую величину прибыльности и прибыль, которая приходится на 1 руб. всех доходов (доля прибыли в доходах):

Рисунок 1.

Мировая банковская практика производит уточнение этого показателя расчётом общей рентабельности, которая рассчитывается как отношение всего объёма прибыли, полученного за анализируемый период, к уставному капиталу:

Рисунок 2.

Другими словами $ROE$ (return on eguity), исчисляется в мире, как отношение общей балансовой или чистой (после уплаты налогов из прибыли) прибыли ($П$) к размеру собственного ($К$) или оплаченного уставного капитала.

Этот показатель ($ROE$) характеризует эффективность деятельности банков, показывая производительность собственных средств акционеров (участников). Полученная величина $ROE$ прямо зависит от соотношения собственного капитала и привлеченных ресурсов в общей валюте баланса банков. Считается, что при росте удельного веса собственного капитала повышается надежность банков, но усложняется обеспечение высокой прибыльности своего капитала.

Другой важнейший показатель общей рентабельности – норма прибыльности всех банковских активов ($ROA$ - return on assets), который показывает объём прибыли, относимый на рубль активов. Он применяется при характеристике активных операций, эффективности управления банками в целом. Расчёт производится формуле:

Рисунок 3.

где $A$ - показывает среднюю величину активов.

Положительная тенденция в динамике этого показателя рентабельности показывает рост эффективности использования активов банков, но быстрое увеличение этого показателя характеризует максимизацию степени рисков при размещении активов.

Расчёт и анализ рентабельности по отдельным видам активных операций (кредитные, инвестиционные, валютные и др.) позволяет установить объём доходов, получаемых по каждой классификационной группе активных операций и сравнить с соответствующими суммами произведенных расходов по этим же операциям:

Рисунок 4.

• $RaI$ - доходность i-ых видов операций;
• $Di$ - величина полученного дохода от проведения операций i-ых видов;
• $Ai$ - средний размер активов, которые используются при осуществлении операций $i$-го вида.

Рентабельность осуществления пассивных операций, с помощью которых происходит привлечение средств банков, определяется отношением всего размера привлеченных средств к итоговой сумме вложений банков:

Рисунок 5.

При расчёте общей рентабельности (эффективности) привлекаемых пассивов должны быть детализированы показатели рентабельности по конкретным видам заёмных средств (депозитов, собственных ценных бумаг, межбанковских кредитов и др.).

Управление рентабельностью кредитной организации

Определение межуровневого разделения управления рентабельностью банков включает:

1. управление рентабельностью банков в целом;
2. управление рентабельностью отдельного направления работы банков;
3. управление рентабельностью банковскими продуктами.

Управление рентабельностью отдельного направления работы банков происходит на уровне центра ответственности – функционального подразделения банков, ответственного за определенное направление деятельности банков, т.е. за категорию однородных банковских продуктов, и финансовый результат, полученный по нему.

Оценку финансовых результатов деятельности подразделений следует проводить в несколько этапов.

Первый этап – бюджетирование подразделения (определение доходов, расходов при осуществлении его деятельности);

На втором этапе осуществляется выявление центров прибыльности и центров расходов;

На третьем этапе рассчитываются размеры доходов, передаваемых данным подразделением другим функциональным подразделениям при использовании привлекаемых ими средств;

И, последний этап определяет оценку эффективности каждым направлением деятельности банков, исчисляется конечный результат центров прибыльности.

Управление прибылью банков на микроуровне осуществляется и путём управления рентабельностью конкретного банковского продукта. Его прибыль от реализации исчисляется с учётом рыночных цен и себестоимости.

Рентабельность (доходность) коммерческого банка -- один из основных относительных показателей эффективности банковской деятельности. Уровень рентабельности банка характеризуется коэффициентом рентабельности.

Общий уровень рентабельности банка (R общ) позволяет оценить общую прибыльность банка, а также прибыль, приходящуюся на 1 руб. дохода (доля прибыли в доходах), %:

Данный показатель может быть уточнен с помощью ряда коэффициентов, характеризующих степень прибыльности активных и кредитных операций.

Основным показателем доходности банка является показатель, отражающий отдачу собственного капитала, %:

Данный показатель характеризует прибыль, приходящуюся на 1 тенге акционерного капитала (уставного фонда). Знаменатель можно расширить введением всех собственных средств банка. Акционеры (пайщики) банка, сопоставив значения этого показателя в разных банках, могут принимать решение о размещении своих средств.

Показатель доходности банка К 1 зависит от прибыльности активов (К 2) и коэффициента достаточности капитала (К 3), что выражается формулой:

Это означает, что доходность банковской деятельности находится в прямой зависимости от работоспособности активов (Прибыль/Активы) и в обратной зависимости от коэффициента достаточности капитала (Капитал/Активы). В связи с этим обстоятельством становится ясно, почему банку выгодно функционировать на грани риска, т.е. с наименьшим обеспечением активов собственным капиталом.

В современных условиях возможности роста К 1 за счет уменьшения показателя достаточности капитала ограничены, поскольку рост активов должен подкрепляться расширением ресурсной базы. Но в условиях конкуренции многие банки не имеют возможности довести до оптимального уровня отношение капитала к активам. При этом высокий удельный вес собственных ресурсов банка в структуре пассивов уменьшает общую стоимость ресурсов для банка и, следовательно, увеличивает прибыльность. Поэтому такие банки могут иметь большую прибыль при низкой доходной марже.

Резервом увеличения доходности остается повышение степени прибыльности активов (К 2). Данный показатель характеризует рентабельность активных операций и оценивает величину прибыли на 1 руб. активов.

Основные направления работы банка по улучшению рентабельности активных операций (К 2) можно определить, разложив этот показатель на два сомножителя:

Прибыльность активов находится в прямой зависимости от доходности активов (К 4) и доли прибыли в доходах банка (К 5). С помощью анализа динамики каждого из показателей можно выявить, какой из них оказывает большее влияние на прибыльность активов. Коэффициент К 4 характеризует деятельность банка с точки зрения эффективности размещения активов, т.е. возможностей создавать доход:

т.е. К 4 = Д 1 + Д 2 . Показатель Д 1 оказывает влияние на уровень доходности отдельных активных операций, структуру кредитного портфеля и долю кредитных активов, приносящих доход в суммарных активах.

Коэффициент К 5 отражает способность банка контролировать свой расход:

т.е. К 5 = 1 -- P 1 -- Р 2 -- Р 3 .Из формулы видно, что чем меньше доля каждого фактора в доходах, тем больше коэффициент К 5 .

Наибольшее воздействие на снижение доли прибыли в валовом доходе оказывают процентные и непроцентные расходы. Реальный процент сокращения расходов следует искать в уменьшении уровня уплачиваемых процентов за кредитные ресурсы.

Схема пофакторного анализа рентабельности (прибыльности) активов представлена на рисунке 2. Приведенные на рисунке факторы должны находиться под пристальным вниманием руководства банка, так как они позволяют понять, как повысить результативность банковской деятельности.

Основываясь на факторном анализе доходности коммерческого банка, можно выявить факторы, уменьшающие его прибыльность. К ним относятся: уплаченные проценты по депозитам, административно-хозяйственные расходы, платежи в бюджет, резервы для списания кредитов. Резервы роста доходности банка следует искать в повышении эффективности использования активов и снижении расходов банка. С точки зрения доходности при определении оптимальной структуры пассивных депозитных операций банки должны ориентироваться на привлечение ресурсов во вклады от населения, предприятий, организаций.

Что касается эффективности использования активов, то здесь следует обратить внимание на оптимизацию структуры кредитного портфеля с целью увеличения доли "работающих" активов. Кроме того, следует помнить, что немаловажным источником дохода банка являются комиссионные, взносы, платежи за банковские услуги.,

Рентабельность активов не совсем адекватно характеризует деятельность банка, так как не все активы приносят доход. При исключении таких активов получим более реальный результат прибыльности активных операций:

Таким образом будет определена величина прибыли, приходящейся на 1 тенге доходных активных операций.

Разница между К 2 и К 6 позволяет судить о потенциальных возможностях повышения рентабельности за счет сокращения числа активов, не приносящих доход. В первую очередь это касается иммобилизационных собственных средств. Для банков, использующих в качестве кредитных ресурсов привлеченные средства, абсолютное равенство этих показателей невозможно, поскольку банки обязаны хранить часть привлеченных депозитов в наиболее ликвидной и, следовательно, не приносящей доход форме. В западной практике показатель К 2 называется рентабельностью инвестиций, а К 6 --рентабельностью активов.

Показателем доходности кредитных операций является рентабельность кредитов:

в том числе

Рисунок 2. Схема пофакторного анализа рентабельности активов

Данные показатели характеризуют величину прибыли, приходящейся на 1 тенге выданных кредитов. Для оценки эффективности расходов банка часто используют отношение прибыли к общей сумме банковских расходов (или себестоимости). Данный показатель будет характеризовать прибыль на 1 тенге расходов.

Анализируя показатели рентабельности, можно выявить резервы повышения эффективности деятельности банка. Это позволяет сделать группировка статей баланса по уровню доходности операций в активе и стоимости ресурсов в пассиве. Целесообразно размещать статьи пассива баланса в направлении увеличения стоимости ресурсов, а статьи актива -- в сторону уменьшения доходности проводимых операций. Таким образом, будет видно из чего складывается данный уровень рентабельности, недоходность каких активов покрывается за счет дешевизны ресурсов.

Собственные ресурсы банка, являющиеся для него в определенной мере бесплатными должны вкладываться в активы, не приносящие дохода. Использование собственных средств для кредитования уменьшает стоимость ресурсов и тем самым способствует увеличению уровня прибыльности операций банка. Поэтому банки, обладающие значительными собственными средствами, могут быть высокорентабельными даже в том случае, если они имеют низкую доходную маржу.

Важно помнить об обратной связи уровня рентабельности и показателя ликвидности баланса банка. Высокий удельный вес низкооплачиваемых ресурсов в пассиве способствует повышению рентабельности, но снижает уровень ликвидности баланса, и, наоборот, значительная величина активов, не приносящих дохода, снижает рентабельность, но увеличивает ликвидность.

Рассмотренную методику анализа рентабельности можно использовать для прогнозирования, что является актуальным для отечественной практики.

Рентабельность является одним из ключевых показателей в финансовом анализе, поскольку фактически показывает, какую отдачу компания получает от того, во что вложила свои средства. Рассчитываться данный показатель может как в целом, так и по отдельным видам активов, что особенно удобно для выявления проблемных мест, требующих доработки и совершенствования.

Рентабельность активов: сущность и расчёт

Самое простое определение рентабельности активов говорит о том, что данный коэффициент показывает отдачу от имущества организации – в совокупности или по отдельным видам. В данном случае речь идёт не только о свойствах и характеристиках объектов, позволяющих им генерировать определённый доход, но и о качестве управления ими.

Рассчитывается коэффициент путём деления чистой прибыли на активы. Формула по балансу выглядит следующим образом:

ROA = стр. 2400 (ОФР) / стр. 1600 (ББ),

Где ОФР – отчёт о финансовых результатах, ББ – бухгалтерский баланс.

Для повышения точности расчётов рекомендуется брать среднегодовую величину активов, то есть суммировать значение на начало года, на конец года и делить пополам. Делается это для того, чтобы более-менее корректно учитывать выбытие и поступление объектов в течение года.

Если брать значение на начало года, то рентабельность может получиться завышенной за счёт тех объектов, что были введены в эксплуатацию в течение года. Если же брать значение на конец года, показатель может оказаться заниженным, т.к. некоторые объекты генерировали прибыль не весь расчётный период, а только несколько месяцев.

Нормативное значение данного коэффициента определить сложно, так как необходимо учитывать отрасль, в которой ведёт свою деятельность анализируемое предприятие. Если это сфера услуг, где активы присутствуют по минимуму, то и рентабельность должна быть довольно высокой. А у капиталоёмких отраслей, где присутствуют обширные вложения в основные и оборотные средства, нормативное значение будет в разы ниже. Для целей анализа можно опираться на среднее значение рентабельности активов по отрасли.

При необходимости рассчитывается показатель рентабельности совокупных активов. Методика расчёта та же, только вместо чистой прибыли берётся прибыль до налогообложения.

ROТA = стр. 2300 (ОФР) / стр. 1600 (ББ)

В отличие от ROA этот коэффициент покажет не прибыльность активов и их использования, а доходность. Любой из этих показателей также можно рассчитать в процентах, просто умножив получившееся значение на 100.

Рентабельность оборотных и внеоборотных активов

Данные показатели приходят на помощь тогда, когда руководство компании уже оценило общий уровень рентабельности и планирует работать над его повышением. Однако по общему коэффициенту судить о чем-либо сложно, он не показывает корень проблемы, лишь демонстрирует текущее положение дел. А вот анализ эффективности использования отдельных групп объектов позволяет понять, над какой сферой нужно работать.

Рентабельность внеоборотных активов = стр. 2400 (ОФР) / стр. 1100 (ББ)

Рентабельность текущих активов = стр. 2400 (ОФР) / стр. 1200 (ББ)

Результат расчётов покажет, сколько рублей чистой прибыли придётся на 1 рубль средств, вложенных в оборотные или внеоборотные объекты соответственно.

Рентабельность чистых активов

Формула данного показателя аналогична предыдущим, только за основу берутся чистые активы как разница между имуществом и обязательствами организации.

RONA = ЧП / ЧА,

Где ЧП – чистая прибыль, ЧА – чистые активы.

В данном показателе учитываются сразу два аспекта эффективного управления организацией – превышение активов над обязательствами и их рентабельность. Нормативное значение коэффициента – строго выше нуля, вне зависимости от отрасли. Отрицательное значение будет говорить о том, что фирма работает себе в убыток.

Объясняется это самим составом формулы. Значение может быть отрицательным, только если в знаменателе или числителе будет отрицательное число – то есть либо фирма не получает прибыли (а получает чистый убыток), либо у неё больше обязательств, чем собственного имущества, и фактически она полностью зависит от кредиторов.

Динамика показателей рентабельности и как ее улучшить

В отношении рентабельности финансовый анализ довольно прост. Достаточно подойти к показателю с математической точки зрения. Тогда получим три утверждения.

• Отрицательное значение рентабельности возможно, только если фирма получает убыток. Активы не могут быть отрицательными – они либо положительные, либо их нет вообще. Исключение – чистые активы.
• Рост коэффициента возможен либо за счёт увеличения числителя дроби (чистая прибыль), либо за счёт уменьшения знаменателя (вид активов).
• Снижение коэффициента возможно либо за счёт уменьшения числителя (чистая прибыль), либо за счёт увеличения знаменателя (вид активов).

Таким образом, мы приходим к самому простому способу увеличения рентабельности – повышение прибыли, например, за счёт поднятия цен на продукцию и услуги . Однако на практике чаще всего приходится работать с внутренней организацией производственного процесса и управления, т.е. с активами.

Как с ними работать, зависит от вида активов. Если мы говорим об оборотных средствах, нужно повышать коэффициенты оборачиваемости, то есть скорости использования в процессе производства. Например, элементарное налаживание оптимального конвейера в цеху может существенно ускорить работу.

Когда речь идёт о внеоборотных средствах, акцент делается на их необходимости. Если здание цеха простаивает, его нужно продать, сдать в аренду или расширить производство, заняв и эту площадь в том числе. Если фактически для нужд организации нужно только пять грузовиков, а на балансе их восемь, то оставшиеся три необходимо также либо продавать, либо задействовать в процессе, либо сдавать в лизинг.

В случае с чистыми активами ситуация немного сложнее. С одной стороны, увеличение собственного имущества увеличивает и ЧА. С другой стороны, может оказаться целесообразным не покупать новое имущество, а направить средства на погашение обязательств, что тоже в конечном счёте повысит финансовую устойчивость предприятия.

Рентабельность активов банка

На первый взгляд, рентабельность банковских активов ничем не отличается от аналогичного показателя для предприятий. Действительно, рассчитывается она по такой же формуле:

ROA = Прибыль / Активы.

Однако на практике активы предприятий и банков имеют существенное различие. Предприятие вкладывается в то, что фактически имеется у него в наличии – здания, оборудование, материалы, сырье. Банк создаёт активы путём размещения средств – выдачи кредитов, инвестиций и пр. Поэтому и показатель рентабельности имеет несколько иное значение.

Коэффициент ROA по-прежнему говорит об отдаче и эффективности, но если его резкий рост для предприятия будет означать существенное повышение отдачи и прибыльности объектов, то для банка это может сигнализировать повышение рискованности вложений, что в долгосрочной перспективе может обернуться крахом. Более того, рентабельность, намного превышающая средние значения по отрасли, может говорить о спекулятивных операциях.

Понижение показателя может означать не только снижение эффективности и отдачи, но и банальную нехватку клиентской базы, плохую работу по привлечению клиентов, а также излишне консервативную политику в отношении инвестирования средств и подбора клиентов.

Рентабельность – показатель эффективности использования денежных средств или иных ресурсов. Выражается как коэффициент или в форме процента.

Для оценки предприятия или банка принято использовать несколько показателей рентабельности:

• рентабельность активов (ROA) . Представляет собой частное от деления прибыли, которую заработало предприятие, на среднюю стоимость активов в течение рассматриваемого периода.

РА = Прибыль/Стоимость активов*100%.

При расчете данного показателя учитываются как собственные, так и привлеченные активы, такие как кредиты, дебиторская задолженность и др. Например, на 1 января 2012 года чистая прибыль Сбербанка составила 321 891 079 тыс. рублей, а стоимость чистых активов – 10 975 636 300 тыс. Таким образом, рентабельность активов равна 2,9%;

• рентабельность основных производственных фондов (ROFA) рассчитывается аналогично, но вместо активов берется только стоимость основных производственных фондов;

• рентабельность оборотных активов – отношение чистой прибыли к той части активов, которая находится в движении: денежных средств на расчетном счете, товаров на складе и т. д.;

• рентабельность капитала (ROE) – это показатель эффективности использования собственных средств компании или банка. Представляет собой частное от деления чистой прибыли и уставного плюс дополнительного капитала.

РК = Прибыль/Капитал*100%.

Продолжая предыдущий пример, добавляем новые данные: на 1 января 2012 года капитал Сбербанка был равен 1 527 170 900 тыс. рублей. Тогда рентабельность капитала равна 20,1%.

Разница между рентабельностью активов и рентабельностью капитала показывает уровень так называемого финансового рычага. Эффект финансового рычага возникает за счет использования заемных средств;

• рентабельность инвестиций (ROI) рассчитывается как частное от деления полученной чистой прибыли и стоимости первоначальных вложений.

Предположим, инвестор купил обыкновенные акции Сбербанка в январе 2011 года, когда цена составляла 104,99 рубля за штуку, и продал в январе 2012-го за 80,12 рубля. В результате он получил не прибыль, а убыток в размере 24,87 рубля на каждой ценной бумаге. Таким образом, эффективность инвестиций оказалась отрицательной: -24,87/104,99*100%=-23,7%.

Помимо рассмотренных примеров рассчитываются и другие виды рентабельности: рентабельность продукции, продаж и др.

Для чего нужно считать коэффициент эффективности предприятий и бизнеса? Чтобы найти порог рентабельности, который показывает какое количество продукции необходимо произвести или продать, чтобы выйти в ноль и покрыть свои расходы. Этот порог является важным показателем для инвесторов - он показывает устойчивость компании, ее способность рассчитываться с долгами и приносить прибыль.

Также рентабельность позволяет оценить эффективность работы всего предприятия, сравнив ее с конкурентами. Если вы не дотягиваете до их уровня, то нужно что-то менять, чтобы остаться на рынке.

Абсолютные показатели прибыли не всегда могут охарактеризовать эффективность работы коммерческого банка, особенно при анализе динамики. Поэтому целесообразно применять различные относительные показатели прибыльности (рентабельности) характеризующие эффективность отдачи средств, затрат, капитала.

Основные показатели рентабельности и способ их расчета представлены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 - Показатели рентабельности банка

Таким образом, в настоящее время в экономическом анализе банковской деятельности наиболее часто используют четыре показателя - определение отношения прибыли к капиталу, активам, доходам, расходам. Каждая группа и каждый индивидуальный показатель имеет свой экономический смысл и свое значение.

Данные, необходимые для расчета показателей рентабельности банка, отражены в таблице 2.5.

Таблица 2.5 - Показатели для расчета рентабельности банка, 2009-2010гг., тыс. руб.

	Показатель
	Прибыль банка (Р)
	Акционерный капитал (Е)
	Активы банка (А)
	Доходы банка (I)
	Расходы банка (F)
	Активы, приносящие доход (Ai)
	Привлеченные средства (L)

На основе вышеизложенных данных произведем расчет показателей рентабельности за период 2008-2010 гг.

1) Обобщающий показатель рентабельности банка:

ROE 2008 = 4 815/125 000 000 * 100% = 0,0038%;

ROE 2009 = 5 182/ 125 000 000 * 100% =0,0041%;

ROE 2010 = 9 332/125 000 000 * 100% = 0,0074%.

2) Прибыльность (рентабельность) активов:

ROA 2008 = 4 815/ 581 115 * 100% = 0,83%;

ROА 2009 = 5 182/541 012 * 100% = 0,95%;

ROА 2010 = 9 332/1 170 416*100% = 0,79%.

3) Отношение прибыли к доходам:

dd 2008 = 4 815/ 157 810* 100% = 3,05%;

dd 2009 = 5 182/159 957* 100% = 3,24%;

dd 2010 = 9 332/ 214 142* 100% = 4,35%.

4) Отношение прибыли к расходам:

dr 2008 = 4 815/150 345* 100% = 3,20%;

dr 2009 = 5 182/146 699 * 100% = 3,53%;

dr 2010 = 9 332/ 203810* 100% = 4,56%.

5) Доходность активов:

Da 2008 = 157 810/ 581 115*100% = 27,15%;

Da 2009 = 159 957/ 541 012*100% = 29,56%;

Da 2010 = 214 142/1170 416*100% = 18,30%.

6) Доля активов, приносящих доход в общей сумме работающих активов:

da 2008 = 346 102 /581 115*100% = 59,55%;

da 2009 = 355 427 / 541 012*100% = 65,70%;

da 2010 = 749 066 / 1 170 416*100% =64,01%.

7) Эффективность использования привлеченных ресурсов:

Ri 2008 = 346 102/990 161*100% =34,90%;

Ri 2009 = 355 427/631 487*100% = 56,26%;

Ri 2010 = 749 066/1701 086*100%= 44,03%.

По результатам полученных данных строим сводную таблицу 2.6.

Таблица 2.6 - Динамика показателей рентабельности ДО 4557 ОАО АКБ «РОСБАНК» за 2008-2010 гг.

Из таблицы 2.6 видно, что значение показателя рентабельности активов (ROА) было неустойчивым за анализируемый период и в период снизилось 0,83% до 0,79%. Самое высокое значение данного показателя было в период 2009 г. (0,95%). Отсюда следует, что рост активов коммерческого банка опережают рост его прибыли.

Значение обобщающего показателя рентабельности (ROЕ) имело за анализируемый период устойчивую тенденцию к возрастанию с 0,0038% до 0,0074%. Это говорит о том, что прибыль, получаемая коммерческим банком, увеличивается намного быстрее, чем акционерный капитал.

Значение показателя (dd) характеризующего долю прибыли в общих доходах имело устойчивую тенденцию к возрастанию с 3,05% до 4,35%. Доля прибыли в общих доходах изменилась в последнем периоде в меньшую сторону по сравнению со вторым периодом. Эти данные характеризуют опережение роста прибыли над ростом общих доходов.

Значение показателя (dr) характеризующего долю прибыли в общих расходах также имело устойчивую тенденцию к возрастанию с 3,2% до 4,56%. Эти данные характеризуют опережение роста прибыли над ростом общих расходов.

Доходность активов (Da) за анализируемый период была неустойчивой, и в период снизилось с 27,15% до 18,3% по сравнению с первоначальным периодом. Самое высокое значение данного показателя было в период 2008г. (29,56%). Отсюда следует, что активы коммерческого банка опережают рост его общих доходов.

Доля активов, приносящих доход в общей сумме активов (da) характеризуется неустойчивостью. Так, в 2008 г. его величина составляла 59,55%, за период 2009 г. - 65,7%, за период 2010 г. - 64,01%.Эти данные свидетельствуют об опережении роста активов над активами, приносящими доход.

Эффективность использования привлеченных средств (Ri) имела наибольшее значение за период с 2008 г. - 56,26%, наименьшее с 2009 г. - 34,9%. Динамика данного показателя также неустойчивая.

Из вышеизложенного можно сделать следующие выводы:

Во-первых, рентабельность активов за период имела отрицательную динамику, обусловленную превышением темпов прироста активов над темпами прироста прибыли

Во-вторых, наблюдается рост рентабельности доходов банка, однако общее снижение рентабельности активов при одновременном росте рентабельности доходов свидетельствует о том, что в банке к концу анализируемого периода произошло увеличение объемов активов, не приносящих доход, что является отрицательной стороной деятельности банка.

В-третьих, эффективность использования привлеченных ресурсов имела отрицательную динамику, что говорит о преобладании привлеченных средств над долей активов, приносящих доход в общей сумме активов.